臥龍地產(chǎn)集團(tuán)股份有限公司(簡(jiǎn)稱：臥龍地產(chǎn)，600173.SH)發(fā)布關(guān)于收到上海證券交易所對(duì)公司重大資產(chǎn)購(gòu)買(mǎi)暨關(guān)聯(lián)交易預(yù)案的問(wèn)詢函的公告稱，2022年6月28日，公司收到上海證券交易所上市公司監(jiān)管一部《關(guān)于臥龍地產(chǎn)集團(tuán)股份有限公司重大資產(chǎn)購(gòu)買(mǎi)暨關(guān)聯(lián)交易預(yù)案的問(wèn)詢函》。

　　公告顯示，針對(duì)臥龍地產(chǎn)擬收購(gòu)浙江臥龍礦業(yè)股權(quán)事項(xiàng)，上交所下發(fā)問(wèn)詢函，要求臥龍地產(chǎn)針對(duì)交易作價(jià)、標(biāo)的資產(chǎn)、業(yè)績(jī)承諾、關(guān)于本次交易對(duì)上市公司的影響等多個(gè)問(wèn)題作出進(jìn)一步說(shuō)明和解釋。

　　據(jù)此前6月17日，臥龍地產(chǎn)披露《重大資產(chǎn)購(gòu)買(mǎi)暨關(guān)聯(lián)交易預(yù)案》(下稱預(yù)案)。預(yù)案顯示，臥龍地產(chǎn)擬通過(guò)全資子公司上海臥龍礦業(yè)有限公司，以支付現(xiàn)金方式購(gòu)買(mǎi)臥龍控股集團(tuán)有限公司持有的浙江臥龍礦業(yè)有限公司98%股權(quán)，及馬哲持有的臥龍礦業(yè)2%股權(quán)。交易完成后，臥龍礦業(yè)將成為臥龍地產(chǎn)的全資子公司。此次交易預(yù)計(jì)構(gòu)成重大資產(chǎn)重組。

　　預(yù)案顯示，以2021年12月31日為評(píng)估基準(zhǔn)日，標(biāo)的資產(chǎn)臥龍礦業(yè)賬面凈資產(chǎn)1.68億元，此次交易作價(jià)4.46億元。此外，前期臨時(shí)公告顯示，截至2021年9月底，臥龍控股資產(chǎn)負(fù)債率61.63%，流動(dòng)負(fù)債178.77億元。

　　對(duì)此，上交所請(qǐng)臥龍地產(chǎn)補(bǔ)充披露：(1)臥龍礦業(yè)未全部實(shí)繳出資的原因;(2)結(jié)合評(píng)估的主要假設(shè)、關(guān)鍵參數(shù)選取依據(jù)及合理、可比交易案例情況等，說(shuō)明臥龍礦業(yè)評(píng)估增值的合理和交易定價(jià)的公允;(3)結(jié)合前述問(wèn)題，以及臥龍控股目前流動(dòng)情況、資金需求和質(zhì)押率等，說(shuō)明是否存在利用關(guān)聯(lián)交易進(jìn)行利益輸送的情形，是否充分保護(hù)上市公司和中小股東的利益。

　　關(guān)于業(yè)績(jī)承諾。預(yù)案顯示，標(biāo)的資產(chǎn)臥龍礦業(yè)2021年凈利潤(rùn)約5800萬(wàn)元，本次交易設(shè)置業(yè)績(jī)承諾，臥龍控股承諾臥龍礦業(yè)2022年、2023年、2024年扣非歸母凈利潤(rùn)分別不低于6400萬(wàn)元、6700萬(wàn)元、7000萬(wàn)元。

　　上交所請(qǐng)臥龍地產(chǎn)結(jié)合銅精礦價(jià)格和加工費(fèi)變動(dòng)趨勢(shì)、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局、標(biāo)的公司歷史業(yè)績(jī)、在手訂單等，分析說(shuō)明承諾業(yè)績(jī)的可實(shí)現(xiàn)，并充分提示風(fēng)險(xiǎn)。

　　此外，臥龍地產(chǎn)還需結(jié)合本次交易對(duì)手方、擬采用的估值方法等，說(shuō)明補(bǔ)償金額是以利潤(rùn)差額補(bǔ)償而非以交易作價(jià)補(bǔ)償、補(bǔ)償時(shí)點(diǎn)為承諾期屆滿后一次性補(bǔ)償而非逐年補(bǔ)償?shù)脑蚣昂侠硇裕欠穹稀侗O(jiān)管規(guī)則適用指引——上市類(lèi)第1號(hào)》的有關(guān)規(guī)定，是否有利于充分保障上市公司利益;補(bǔ)充披露本次交易的另一名對(duì)手方馬哲是否與控股股東存在關(guān)聯(lián)關(guān)系。

　　關(guān)注支付安排，臥龍地產(chǎn)需補(bǔ)充說(shuō)明短期內(nèi)支付完畢全部交易價(jià)款，而未根據(jù)標(biāo)的公司業(yè)績(jī)承諾實(shí)現(xiàn)情況等進(jìn)行分期支付的原因及合理性，相關(guān)支付安排是否充分保障上市公司和中小股東利益;另外結(jié)合公司自身業(yè)務(wù)需求，量化分析交易支付安排是否會(huì)對(duì)公司自身業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)產(chǎn)生資金壓力。

　　關(guān)于標(biāo)的資產(chǎn)方面，上交所要求臥龍地產(chǎn)補(bǔ)充披露標(biāo)的公司的核心競(jìng)爭(zhēng)力、是否具有可持續(xù)盈利能力等問(wèn)題。

　　關(guān)于同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)與關(guān)聯(lián)交易方面，預(yù)案顯示，目前臥龍控股尚有部分銅精礦的采購(gòu)、混配及銷(xiāo)售業(yè)務(wù)，其中混配環(huán)節(jié)委托臥龍礦業(yè)進(jìn)行。臥龍地產(chǎn)需補(bǔ)充披露:(1)報(bào)告期內(nèi)臥龍礦業(yè)與臥龍控股關(guān)聯(lián)交易的具體情況，并在此基礎(chǔ)上說(shuō)明臥龍礦業(yè)是否具備獨(dú)立，是否符合重大產(chǎn)重組條件;(2)收購(gòu)?fù)瓿珊笫欠窨赡軐?dǎo)致上市公司與臥龍控股新增較多關(guān)聯(lián)交易，本次交易是否符合“有利于減少關(guān)聯(lián)交易”的重大資產(chǎn)重組條件;(3)補(bǔ)充披露交易完成后，臥龍控股及公司實(shí)控人控制的其他企業(yè)中，是否存在與標(biāo)的公司具有相同或相似業(yè)務(wù)的情形，是否可能存在同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)及相應(yīng)解決措施。

　　關(guān)于業(yè)務(wù)發(fā)展規(guī)劃和相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)方面，上交所要求臥龍地產(chǎn)補(bǔ)充披露:(1)對(duì)原先游戲業(yè)務(wù)和所持君海網(wǎng)絡(luò)股權(quán)的后續(xù)規(guī)劃和處置計(jì)劃;(2)結(jié)合公司目前業(yè)務(wù)開(kāi)展情況、未來(lái)發(fā)展戰(zhàn)略及經(jīng)營(yíng)計(jì)劃、標(biāo)的公司所屬行業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)等，并對(duì)比公司和上海臥龍、臥龍礦業(yè)的凈利率水平，說(shuō)明進(jìn)入礦產(chǎn)金屬加工和貿(mào)易領(lǐng)域的原因和主要考慮，是否有利于提高上市公司盈利能力;(3)本次交易后續(xù)整合計(jì)劃等。

　　另外，2022年6月16日，臥龍地產(chǎn)披露籌劃重大資產(chǎn)重組的提示性公告，披露前一日，公司股價(jià)漲停。上交所要求臥龍地產(chǎn)補(bǔ)充披露：(1)籌劃重大事項(xiàng)的具體過(guò)程，明確本次交易的具體籌劃過(guò)程、重要時(shí)間節(jié)點(diǎn)和具體參與知悉的相關(guān)人員;(2)自查內(nèi)幕信息知情人登記及內(nèi)幕信息管理情況，自查并核實(shí)控股股東及實(shí)控人、公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員、交易對(duì)手方及其他相關(guān)方等內(nèi)幕信息知情人近期股票交易情況，說(shuō)明是否存在內(nèi)幕信息提前泄露的情形，并核實(shí)報(bào)送的內(nèi)幕信息知情人名單的真實(shí)、準(zhǔn)確和完整性。

　　最后，上交所要求，請(qǐng)臥龍地產(chǎn)收到問(wèn)詢函5個(gè)交易日內(nèi)針對(duì)上述問(wèn)題作出書(shū)面回復(fù)，并對(duì)重組預(yù)案作相應(yīng)修改。

　　臥龍地產(chǎn)廣告中表示，公司將積極協(xié)調(diào)組織相關(guān)各方開(kāi)展《問(wèn)詢函》的回復(fù)工作，并將根據(jù)問(wèn)詢函的具體要求，及時(shí)履行信息披露義務(wù)。敬請(qǐng)投資者關(guān)注后續(xù)相關(guān)公告，注意投資風(fēng)險(xiǎn)。